鑽石舞台

南京銀行最新公告顯示，基於對南京銀行價值的認可及未來發展的信心，根據《商業銀行股權管理暫行辦法》的要求，該行第一大股東法國巴黎銀行作為持股比例10%以上的股東，持股比例超過15%需要事先獲得中國銀行保 險監督管理委員會江蘇監管局核准。

近期，法國巴黎銀行已取得股東資格核准。南京銀行於2022年5月17日披露了《南京銀行股份有限公司收到中國銀保監會江蘇監管局關於股權變更及有關股東資格批覆的公告》。

5月18日，南京銀行收到法國巴黎銀行《關於增持南京銀行股份有限公司股份的告知函》，法國巴黎銀行及法國巴黎銀行(QFII)增持公司股份比例超過1%。此次權益變動後，公司第一大股東法國巴黎銀行及法國巴黎銀行(QFII) 合計持有公司股份比例從14.04%增加至16.37%，增持比例2.33%，超過1%。

公告稱，法國巴黎銀行承諾，法國巴黎銀行及法國巴黎銀行(QFII)增持所取得的該行股份，自取得之日起5年內不進行轉讓。

浙商證券分析指出，從股權結構的角度，股東相繼釋放增持信號，未來不排除出現「你追我趕、力爭上遊」的情況，交易結構顯著改善。極限情況下，若南京國資系要保持相對其他股東的持股比例優勢，則南京國資系、法巴、江蘇交投合計增持空間為15億股、對應金額167億元，占自由流通股比例31%。

大股東增持或許是為債轉股做鋪墊。記者多方了解到，南京銀行年內推進債轉股的意願強烈。作為資本補充的重要工具，轉債之後對於銀行的核心資本可以起到明顯的提振作用。

在今年線上年度業績會上，南京銀行的管理層也表示，希望能在經營業績與股價市值持續提升中，實現較快轉股，以提供資本保障。

去年6月15日，南京銀行獲准向社會公開發行人民幣200億元的可轉換公司債券， 每張面值人民幣100元，按面值發行，期限6年，於2021年7月1日起在上交所掛牌交易，債券簡稱「南銀轉債」。

宏觀經濟、監管等大環境的變化下，部分銀行資本金出現緊張，希望藉助債轉股這一股債混合型資本工具，通過轉股補充核心資本。通常來說，銀行可轉債轉股後能補充核心一級資本，補充資本效率較二級資本債、優先股強，可轉債發行利率一般低於普通債券利率，而規定轉換價格高於當時正股價格，這可以降低部分銀行融資成本。

今年4月份初，南京銀行公告顯示，截至2022年3月31日，累計已有人民幣84916000元南銀轉債轉為公司A股普通股，累計轉股股數為8407519股，占南銀轉債轉股前公司已發行A股普通股股份總額的0.0840%。截至一季度末，尚未轉股的南銀轉債金額為人民幣19915084000元，占南銀轉債發行總量的比例為99.5754%。

不過，此前部分銀行發行的可轉債轉股率偏低，也就是說，這些銀行通過可轉債補充資本的效率整體並不夠高。在可轉債轉股比例偏低的情況下，因可轉債的債務成分不計入核心一級資本，就無法有效補充核心一級資本。有分析人士向記者指出，部分銀行發行的可轉債轉股率偏低，可能與二級市場正股價格表現不佳或持續低迷，投資者預計獲利空間較小有關。

南京銀行外籍副行長米樂(法國巴黎銀行派駐)在今年該行召開的線上年度業績發布會上表示，法國巴黎銀行作為南京銀行的大股東和長期的戰略合作夥伴，自2005年以來始終關注南京銀行的發展，同時對南京銀行的優勢一直非常認可，包括區位，長期戰略，企業文化、管理層能力，以及對挑戰的適應性和韌性。

雖然受到疫情的各方面的影響，法國巴黎銀行依然保持了和南京銀行的緊密的合作關係。法國巴黎銀行也持續提供了多層面的支持，比如在股權層面上，法國巴黎銀行積極參與南京銀行可轉債的認購，在交流往來方面，雖然雙方無法進行互訪，但是通過各種各樣的方式依然保持了廣泛活躍的交流和分享。

業務方面，雙方繼續推動企業零售金融市場等條線的境內外合作的項目。值得一提的是，消費金融領域的合作一直是法國巴黎銀行和南京銀行的合作的重點之一。「以法國巴黎銀行和南京銀行國際和本土消費金融的經驗相結合為基礎，雙方一道參與對蘇寧消費金融的收購，也是很自然的一個選擇，法國巴黎銀行會繼續在消費金融業務方面，緊密配合南極銀行發展中國市場領先的消費金融服務。」米樂表示。

該行一季報中也披露了南京銀行收購蘇寧消費金融股權的進展，目前，該行已與相關主體簽署股權轉讓協議，相關收購尚需取得監管機構批准，本次收購完成後，該行持有蘇寧消費金融股權比例將由15%增加至56%。

「總體進展比較順利，有關批准還需監管之後進行交割。也會適時增加股本，對消金的業務模式、內部機構等作出一些安排。」該行董事長胡升榮透露，今年該行在消金方面主要是做好基礎工作，實現穩定，明年實現更進一步的發展。

對於雙方未來合作的前景，法國巴黎銀行方面也表示，會繼續對戰略合作夥伴南京銀行提供全方位的支持，特別是在後疫情時期的新經濟形勢下，雙方會共同探討和發掘未來合作的新重點。

責編：戰術恆