鑽石舞台

今天有篇出圈的財經文，講許多風投機構內部砍掉了TMT組，大佬們散夥走人。TMT是科技、媒體、通訊三個英文單詞的縮寫，基本上等同於互聯網或者移動互聯網，這個方向以前有多熱可以給你們講個小故事。

2015年左右我組織過一次學校內部的大學生互聯網創業比賽，反正就是學生寫個PPT就上來講。就這麼一個自娛自樂的比賽，居然還吸引了好幾位風投大佬過來圍觀。

有組學生做了個在我看來比較有趣但無甚商業價值的項目，大致是延時禮物。比方說你想給暗戀的妹紙送禮物又不敢，就可以安上這個APP，把東西寄過來並寫上妹紙的聯繫方式，公司負責幫你保管並在若干年後送達。當然這個禮物還可以是送給自己、朋友、父母等等，類似於時間膠囊那個思路。

我問：不能自己保管好過幾年再發麼？

學生表示不能，一是因為擔心保管不好，二是這個禮物代表的是此刻的心態，過幾年心態變了可能就不想發了。所以這個項目主打此時自己送給未來的祝福...

呃，好像也有點道理啊。

結果有位圍觀的大佬激動了，當然就表示要給200萬風投這個項目，所有人都驚呆了。大佬是玩真的，後來還來學校幾次表示要推進，但最後學生慫了沒敢要這筆錢——他們是來參加創業比賽而不是真的想創業。

前幾天夜報里還寫過，移動互聯網時代中國比美國更成功，出現了字節、美團、拼多多這樣的新巨佬，而美國還是谷歌、亞馬遜、臉書這些公司繼續統治。這裡面當然有很多原因，其中重要的一條在於全球資本對中國移動互聯網項目不惜代價的投入，使新人有足夠血條去衝擊BAT這樣的巨佬。

學生憋幾晚做個PPT就有人願意砸幾百萬的本質就是水實在太滿了，以至於地下100米深處都能滲透到幾滴。

TMT投資組吃散夥飯則說明移動互聯網裡的坑都被填滿了，市場看不到新的機會。也不光是咱們，美國那邊也差不多，最近互聯網巨佬們的財報都不太行，雖說沒有裁員，但不少公司都凍結招聘了。

但風投散夥未必代表二級市場不行。因為風投追求的是賠率，二級市場追求的是勝率，兩者根本邏輯不一樣。舉例來說白酒，你們沒聽說過什麼創業公司吧，八大名酒都是解放前就有的品牌，但人家在二級市場表現如何？

風投領域最火的當然還是新能源車，馬首富繼續為中國帶鹽。

何斯克回答的就比較有意思了，謙虛表示我們還很弱。從整個新能車鏈來看，截至目前我們缺的主要是鋰礦，高端芯片也缺但可以中低端湊合着用。如果算上自動駕駛的話，那就差不多隻落後於特斯拉了，但反正現在誰也做不到真正的自動駕駛。

我在雪球上看到一組數據：

日本汽車在本國的的占比高達90%以上。韓國汽車在本國占比約為88%德國汽車在本國市場的占比為64.8%美國汽車在本國占比約為55%。中國汽車在本國市場的占比約為41.2%俄羅斯汽車在本國占比約為34.4%印度汽車在本國市場的占比約為20%

目前市場對中國新能源車的預期大致是先把國內油車的份額搶了，這裡當然也包括進口油車和合資油車的份額，然後再出海去搶全球市場。所以光看上面這組數據，理論上說還能做到十倍的成長。

如果米國那邊不出啥幺蛾子，那的確是有可能做到的，所以市場才會如此瘋狂追逐。

......

全市場成交額8110億，中位數漲幅0.53%。

看着不錯但其實有點弱，外圍都是普漲2%以上，含最弱雞的港股。基建地產這種被拋棄了，機構都在搶疫情復甦概念。對此我表示不解，難道基建地產本身不是最大的疫情復甦概念麼？

不過看了上表以後我恍然大悟。整個4月份，群眾們一直買買買貨幣基金和債券基金，拋售股票和混合基金，估計5月份也差不多。所以機構現在只能拆東牆補西牆，想買A就必須賣B，否則實力不允許。忍了忍了...

最後，今晚九點半法網小鄭對戰全球排名第一的斯瓦泰克，我準備督戰。不懂我在說啥的可以回頭去看昨晚夜報。